모스트모스투

ㅡ9.13.월요일 코스닥 하락마감했다. ㅡ대형주 위주의 코스피는 가져가고, 중소형 개별종목 위주의 코스닥을 털어 개인들을 흔들려는 듯, 코스닥 외인과 기관들은 순매도를 보였다. ㅡ거래량 동반한 양봉 이후, 거래량 없는 음봉 연속 보이며, 하락하는 모습 보인다. /볼린저밴드 일봉기준 하한선 19,370에 다가가고 있으며, /볼린저밴드 주봉기준 중심선~ 하한선 사이에 위치중이다. 19,618원~ 18,248원. ㅡ5거래인 연속 개인이 물량 받아내고 있으나, 외국인 순매도 추세이며, 비차익 프로그램 매도물량이 큰 것이 보인다. ㅡ시간외에서 종가대비 변동 없었다. /철도차량 제작사들은 초기 개발비와 시험비 등을 포함하면 편성당 60억원 수준은 돼야 한다는 의견. /서울시가 2024년 개통을 목표로 추진하는 위례..

ㅡ글에 들어가기 앞서, 막상 밸류에이션을 평가하는 작업을 해보니, 미래에 일어나지 않은 일에 대한 추정이기 때문에, 주관이 많이 들어갈 수 밖에 없더라. /또한, 매출액을 예상하더라도, 영업이익율과 법인세비용은 정확하게 예측하기가 불가능하고, 한계가 있음이 느껴졌다. /그냥. 일련의 과정을 재밌게 보시면서, 아 이렇게도 해보는구나~. 주주로써 마음이 크구나 생각해 주셨으면 좋겠다. ㅡ적정주가인지 살펴보기 위해 자료를 만들어 봤다. ㅡ하나씩 살펴보면, 매출액증가율은 꾸준하게 증가하는 모습 보이나, 영업이익 및 순이익 증가율 은 감소하는 모습 보이며, EPS감소로 연결되고, 주가 기준 멀티플 56.82배의 모습을 보인다. ㅡ21년 상반기 실적 단순*2로 2021(E)를 예측한게 적정할까? 그렇다면 2020년..

ㅡ존 트레이시의현금흐름표 분석 방법에 따라 다원시스를 분류해보면, ㅡ연도별 성장기의 모습을 보이나, 분기별로 안좋은 상태상을 보이는데, 이전연도의 분기별 현금흐름도 뜯어보자. ㅡ18,19년도에도 한번씩의 영업활동 현금흐름 - 모습을 보였으며, ㅡ20년도에도 영업활동 현금흐름 -의 모습을 보였다. /그렇다면, 연도별로 쳤을 때 18~20년도 영업활동현금흐름 +의 모습을 보이며 성장형 패턴을 보였지만, 분기별로 -가 나타나는 이유가 궁굼해 지는데, ㅡ한 번 영업활동 현금흐름 -를 기록했던 분기별로 체크해보고 가자. ㅡ2Q18 다원시스 영업활동현금흐름 주요 차감항목이다. /18.11.14일 의결한 K-IFRS 제1115호 고객과의 계약에서 생기는 수익 적용 전으로, 미청구공사 & 매출채권으로 표시되었다. ㅡ3..